夏普比率怎么样基金更好（基金的夏普比率是什么意思，大好还是小好）

本文目录

• 基金的夏普比率是什么意思，大好还是小好
• 基金夏普比率高好还是低好指标这样用！
• 什么是基金的夏普比率这个比率是大点好还是小点好
• 挑选基金要根据什么如何判断一支基金的好坏
• 靠谱的基金怎么选什么样的基金可以长期持有
• 夏普比率多少合适
• 表现优秀的基金为何夏普比率评价低
• 夏普比率高的十大基金

基金的夏普比率是什么意思，大好还是小好

夏普比率（SharpeRatio），又被称为夏普指数，基金绩效评价标准化指标。夏普比率在现代投资理论的研究表明，风险的大小在决定组合的表现上具有基础性的作用。夏普比率是一个可以同时对收益与风险加以综合考虑的三大经典指标之一。 

计算公式：

***隐藏网址***

其中E(Rp)：投资组合预期报酬率

Rf：无风险利率

σp：投资组合的标准差

夏普指数代表投资人每多承担一分风险，可以拿到几分超额报酬；若为正值，代表基金报酬率高过波动风险；若为负值，代表基金操作风险大过于报酬率。所以，夏普指数大好。

***隐藏网址***

扩展资料：

注意问题：

夏普比率在运用中应该注意的问题夏普比率在计算上尽管非常简单，但在具体运用中仍需要对夏普比率的适用性加以注意：

1、用标准差对收益进行风险调整，其隐含的假设就是所考察的组合构成了投资者投资的全部。因此只有在考虑在众多的基金中选择购买某一只基金时，夏普比率才能够作为一项重要的依据；

2、使用标准差作为风险指标也被人们认为不很合适的。

3、夏普比率的有效性还依赖于可以以相同的无风险利率借贷的假设；

4、夏普比率没有基准点，因此其大小本身没有意义，只有在与其他组合的比较中才有价值；

5、夏普比率是线性的，但在有效前沿上，风险与收益之间的变换并不是线性的。因此，夏普指数在对标准差较大的基金的绩效衡量上存在偏误；

6、夏普比率未考虑组合之间的相关性，因此纯粹依据夏普值的大小构建组合存在很大问题；

7、夏普比率与其他很多指标一样，衡量的是基金的历史表现，因此并不能简单地依据基金的历史表现进行未来操作。

8、计算上，夏普指数同样存在一个稳定性问题：夏普指数的计算结果与时间跨度和收益计算的时间间隔的选取有关。

基金夏普比率高好还是低好指标这样用！

      在经济的不断发展中，许多经济学家通过建立模型或其他经济指标来衡量企业或是市场的经济状况，在多种多样的经济指标中，夏普比率作为衡量基金绩效的指标受到投资者的关注，那么基金夏普比率高好还是低好？今天就一起看看吧。基金夏普比率是什么？      夏普比率是基金绩效评价标准化指标，是一个可以同时对预期收益与风险加以综合考虑的三大经典指标之一。      夏普比率计算公式：=/σp      其中E(Rp)：投资组合预期报酬率      Rf：无风险利率      σp：投资组合的标准差基金夏普比率高好还是低好？      基金夏普比率反映了单位风险基金净值增长率超过无风险预期收益率的程度。      如果夏普比率为正值，说明在衡量期内基金的平均净值增长率超过了无风险利率，在以同期银行存款利率作为无风险利率的情况下，说明投资基金比银行存款要好。夏普比率越大，说明基金单位风险所获得的风险回报越高。夏普比率具体怎么体现呢？      为说明情况，我们举例说明：假设现在有两个投资者，甲，超额回报期望8%，标准差10%，夏普比率为乙，超额回报期望5%，标准差5%，夏普比率为1。      那么这两个人谁的回报机会大？有人说当然是8%，错了！      的确，第一眼看来，甲投资回报期望高，似乎机会更大。但是他少考虑了夏普比率，乙的夏普比率高，意味着投资者用1个单位的“风险”能换取更多的回报期望，所以乙的回报机会更大一些。      以上关于基金夏普比率高好还是低好的内容就说这么多，希望对大家有所帮助。温馨提示，理财有风险，投资需谨慎。

什么是基金的夏普比率这个比率是大点好还是小点好

在投资里面有一些指标是可以供他们参考的，尤其是买股票和基金的时候，我们进行这种投资的目的是为了赚钱，这点没有错吧。每个人投资都是为了赚钱，但投资只要你投资你都应该清楚，你冒的风险越高，你赚到的预期报酬才有可能越高，你不冒风险你不能赚到更多的钱。

但人们都是比较贪婪的，人们想在尽可能低的风险的情况下获得更高的收益。就是两种情况人们希望承受一定的风险，在这种风险之下获得最大的报酬。人们希望在获得预期的报酬的情况下承受最低的风险，正过来说反过来说都行，而夏普指数就是将收益和风险综合考虑的一个指标，这个比率就具备很大的参考意义，它象征的风险和收益的关系，你要获得这么大的收益，你得承担多大的风险。

值得一提的是夏普比率它本身并不缺一个基准的东西，就是不像海平面，他是海平面上面10米那就是高的，但夏普比率不是这样，他是和其他的这个投资方式去比较的过程中才有意义，比如一个夏普指数是0.8一个是0.5，那这两者的比较才是区别意义的，因为他们之间的比较是线性的，但风险和收益的变换不是线性的，不是说你多承担的一个风险，那你就会多获得一个收益，你怎么保证这一个是什么呢？所以它是没有一个基准的。

夏普比率也被叫做夏普指数，它用来比较两种投资方式的时候具备意义。比如说同样是买基金基金a和基金B他们的下浮指数一个是0.8，一个是1.2，那么1.2的那个明显就比0.8的这个要好得多，因为我承担了同样的风险，我会获得更大的收益，或者说我获得同样的收益，我只需要承担更低的风险。

挑选基金要根据什么如何判断一支基金的好坏

判断基金所属行业，如医药基金、科技基金、房地产基金等，以判断基金在当前政策环境下是支持还是抑制。选择一家好的基金公司，判断产品是否多元化。根据风险承受能力，选择是投资股票型基金、混合型基金还是债券型基金。检查基金过去的业绩。过去的表现应该是一致的。年平均回报率越高越好。过去的业绩反映了基金经理的管理水平，这是最关键的。

根据夏普比和标准差，夏普比越大越好。夏普比率是基金业绩评价的标准化指标。根据标准偏差，标准偏差越小越好。因为标准差越大，基金未来净值可能发生的变化越大，稳定性越小，投资风险越高。股权集中度是机构投资战略的重要指标。一般而言，股权集中度越高，机构持有一家或多家上市公司股份的可能性越大。相反，机构持股可能相对统一。

衡量集中度的指标一般包括股票集中度1，即前10名股票的市值占总投资组合净值的比例；股票集中度2是指前10名股票的市值占所有股票市值的比例。在计算股票集中度指数时，选择投资组合净值比例最高的前十只股票，并将投资于这十只股票的资金在该投资组合股票资产中的比例作为股票集中度。

点击打开一只基金，我们都可以在页面上看到它成立以来舞台的兴衰。对于短期的涨跌，我们可以看到最近的1月、3月和6月的涨跌。对于长期的涨跌，我们可以看到最近1年、2年和3年的涨跌。这一阶段的兴衰不仅要与业绩标准相比较，还要与同类基金的业绩相比较。如果一只基金，短期和长期的增长，大部分时间排名在前1/4的同类基金，那么这只基金应该是好的。如果一段时间内业绩排名很低，我们需要考虑基金是否改变了基金经理，是否已经在其资产上打雷，以及它的投资策略是否发生了变化。

靠谱的基金怎么选什么样的基金可以长期持有

      挑选基金是基金投资的第一步，挑选到一支好的投资标的，可以使我们在投资过程中省心省力，同时获得不错的收益。想要挑选到一支靠谱的基金并保持长期持有说简单不简单，说难也不难，我们主要看几点。基金经理的基本情况      基金的基本情况包含基金经理的出身背景，从业年限，从业经历，还有非常重要的是基金经理的投资理念和投资逻辑，很多人忽略了这一点，基金经理的投资策略和投资逻辑最终体现就是基金的业绩，基金经理拥有成熟完善的基金投资理念和逻辑，有更高的概率管理出一只靠谱的基金。基金的业绩      我们这里提到的基金业绩不仅仅是基金短期业绩的排名情况，而是基金的综合业绩情况，包含基金的长中短期业绩，和各阶段业绩表现情况，长期业绩可以说明基金收益的持续性，基金各阶段业绩可以说明基金业绩的稳定性。基金的风险控制      良好的风险控制是一只靠谱基金的重要标志，基金的风险控制水平我们可以用几个具体的指标来数据化，一个是最大回撤，一个是夏普比率，最大回撤指标可以用来描述在一段时间内基金可能面临的最大亏损，最大回撤越小，说明统一阶段可能的亏损越小，夏普比率可以用来衡量基金在承担一定风险的基础上可以获得收益。夏普比率越高，说明同一风险下超额收益更高。具有合理的回撤较高的夏普比率的基金投资体验感更好。

夏普比率多少合适

一般来说夏普比率只有在超过1之后才相对较好，但这种投资机会在简单的投资中并不常见，所以专业投资者也会利用套期保值来转换他们的投资，提高夏普比率。

夏普比率已成为以衡量基金绩效表现最为常用的一个指标，简单的理解，夏普比率就是每承受一单位风险所产生的超额报酬，与日常生活中常见的性价比较为类似。

使用基金夏普比率的注意事项：

当基金预期收益为负时，夏普比率也为负，这种情况下，某些风险更大的基金其夏普比率可能会更高。因此当基金预期收益为负时，基金夏普比率并不能准确反映基金的风险系数。基金夏普比率越高，对投资者越有利，夏普比率越高，说明基金单位风险所获得的风险回报也越高。

例如：夏普比率为1，那么投资风险每增加1%，预期收益也将增加1%，如果夏普比率为1.5，那么投资风险每增加1%，预期收益就将增加1.5%。

表现优秀的基金为何夏普比率评价低

分类: 商业/理财 》》 个人理财 解析: 投资基金优秀与否不指与夏普比率有关 由投信投顾公会每月定期公布的基金绩效评量，即针对基金的类别，以不同期间的报酬率、标准差、夏普指标等来评等基金 标准差衡量报成率的波动性 和夏普直衡量投资人每承担一分的风险相对可获得的报酬和贝他值衡量风险度 简单的说，“基金周转率”是指一段期间内，基金投资组合内持股买卖变更次数，换句话说，50%的周转率意味着基金投资组合内有一半的股票被买卖转换过。周转率的高或低并不能与绩效的好坏划上绝对关系，但周转率高的基金，成本以及风险相对高，因此选择上仍应留意。 基金的周转率高有两项缺点，其一是导致交易成本过高，降低基金操作绩效。由于投资股票的交易成本包括证券交易税以及证券交易手续费，这两项费用都和股票进出买卖的次数成正比，因此周转率越高的基金，成本负担越大。由于这部份的成本都隐含在基金净值里面，绝大都多数的投资人都忽略。 另一项缺点是短线进出，将提高投资风险。由于短线进出容易错估买卖时点，可能意味着基金经理人专业判断能力不足，经常喜欢追逐热门股，或是投资意志不坚，经常换股操作。此外，周转率高可能是投信为了提高自家券商业绩，因而经常下单买卖。 标准差-透露净值波动风险： 标准差为统计上的术语，用来衡量一段期间内基金净值波动的程度，当标准差越大，表示基金净值波动程度越大，风险越高。例如，两支报酬相同的基金，A基金为高科技基金，B基金以投资绩优股为主，由于高科技本身风险高，股价起伏波动程度大，因此A基金的净值起伏将相当剧烈；B基金由于以绩优股为主，因此B基金的净值涨跌相对较平缓，反映在标准差上，即是A基金的标准差大于B基金的标准差。 贝他系数—衡量市场风险： 贝他系数用来评估基金投资组合和市场指数相较的波动程度。假设该基金的贝他系数为0.7，当大盘指数上升5%，该基金的净值平均涨幅为3.5%，也就是说贝他系数小于一的基金，代表风险与报酬都小于市场指数。 在实务上，若为积极型投资人，且认为市场多头格局确立，可以选择贝他系数高的基金，以加速资本增长的机会；若为稳健成长型投资人，则应选择贝他系数接近一的基金。若股市空头格局确立，则应选择贝他系数小于一的基金，由于股票基金通常有最低70%持股的限制，因此受到大盘影响程度大，投资人在空头时，就应该转换基金至债券或是平衡式基金。 夏普指数—：一分风险，一分报酬 为全球使用最广泛的共同基金绩效评比方式，夏普指数就是用来衡量承担每单位风险可获得的超额利润。所谓超额利润就是指基金过去一年平均月报酬率超过一个月定存利率部份。因此，夏普指数越高，代表每单位总风险可以获得的超额报酬越多。

夏普比率高的十大基金

1、宝盈盈润纯债债券近一年业绩7.08%，近一年夏普比率高达12.04，近一年最大回撤0.14%，收益回撤比50.39！吴哥看了这只基金的情况，是一只以长债为主的债券型基金，表现相当稳健。不过有个问题，就是日限购也是100元。2、国泰利享中短债债券近一年业绩4.52%，近一年夏普比率高达11.29，近一年最大回撤0.02%，收益回撤比244.32！这只基金的回撤相当小，表现很稳定，是一个稳健投资的好选择！3、创金合信季安鑫3个月近一年业绩5.13%，近一年夏普比率高达11.14，近一年最大回撤0.09%！收益回撤比55.10！这只基金也是一个超低回撤的债券基金，以中短债为主，而且收益超过5%，比银行理财还是高的！持有的也是以长债为主。4、创金合信鑫日享短债债券A近一年业绩4.51%，近一年夏普比率高达11.06，近一年最大回撤0.03%，收益回撤比为171.48！回撤小，业绩稳健！5、太平洋六个月滚动持有债近一年业绩4.82%，近一年夏普比率高达10.95，近一年最大回撤0.03%，收益回撤比为183.27！6、建信短债债券F近一年业绩3.83%，近一年夏普比率高达10.86，近一年最大回撤0.02%，收益回撤比为199.48！7、财通安瑞短债债券近一年业绩4.04%，近一年夏普比率高达10.81，近一年最大回撤0.07%，收益回撤比为56.03！8、建信短债债券近一年业绩3.84%，近一年夏普比率高达10.70，近一年最大回撤0.02%，收益回撤比为205.35。9、创金合信鑫日享短债债券E近一年业绩4.23%，近一年夏普比率高达10.44，近一年最大回撤0.04%，收益回撤比为119.83。10、山西证券超短债近一年业绩4.22%，近一年夏普比率10.32，近一年最大回撤为0.13%，收益回撤比为32.39！